(주)심플랫폼 기업분석
종목코드 444530 · KOSDAQ
매출의 기반은 NUBISON AX가 만들지만, 기업가치 재평가를 여는 동력은 한국알프스 계약을 적자 없는 현금매출로 전환하는 실행력이다.
현재 매출 기반은 NUBISON AX 단일 사업군이며, 2025년 매출은 104억원으로 44% 늘었다. 그러나 영업손실 26.6억원과 영업현금흐름 -7.6억원은 실제 이익동력이 아직 검증되지 않았음을 뜻한다. 한국알프스 25.3억원 계약은 최근 매출의 24.3%, 기간은 2026년 6월~2028년 6월이다. 다만 기인식 매출·잔액·원가율은 공개되지 않았다. 상승조건은 계약 매출의 마진·현금 전환과 재계약 확대다. 투자논리가 깨지는 신호는 수주 소진, 영업손실 지속, 매출채권만 늘어나는 현금회수 지연이다.
저장 분석 작성일: 2026-09-12. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.