(주)이즈미디어 기업분석
종목코드 181340 · 기타
매출의 기반은 카메라모듈 검사장비지만, 기업가치 회복을 결정할 동력은 새 장비 수주가 적자와 매출채권을 넘어 영업현금으로 바뀌는지다.
현재 매출 기반은 카메라모듈 조립·검사 공정장비다. 2023년 매출의 97.5%를 차지했지만, 이익원으로는 확인되지 않았고 영업손실이 매출에 근접했다. 2023년 매출은 127.7억원, 영업손실은 119.4억원, 영업현금흐름은 -61.0억원이었다. 부채비율도 248.5%다. Cowell 41.2억원 계약은 과거 단일 계약이며 현재 잔고가 아니다. 상승조건은 신규수주 순증과 영업현금흐름 흑자 전환이다. 투자논리가 깨지는 신호는 수주잔고 감소, 현금적자 지속, 차입·희석 확대다.
저장 분석 작성일: 2026-09-15. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.