(주)아스플로 기업분석
종목코드 159010 · KOSDAQ
현재 매출 기반은 반도체 부품이지만, 적자를 이익과 재평가로 바꿀 동력은 해외 장비 고객향 297.91억원 계약의 출하·마진·회수다.
아스플로는 반도체 부품을 공급하며, 현재 이익 판단의 출발점은 2025년 매출 679억원과 영업손실 70억원이다. 실제 이익동력은 대형 계약의 가동률·원가 통제다. 2026년 8월 해외 장비 고객과 298억원 계약을 맺었다. 이는 2025년 매출의 43.9%지만, 계약금액은 아직 매출·이익·현금이 아니다. 2025년 영업현금흐름은 -18억원이었다. 상승조건은 계약 출하가 영업흑자와 현금회수로 이어지는 것이다. 투자논리가 깨지는 신호는 계약 축소·인식 지연, 영업적자 지속, 채권·재고 증가 속 현금흐름 음수다.
저장 분석 작성일: 2026-09-05. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.