(주)국민은행 기업분석
종목코드 060000 · 기타
국민은행의 매출 역할은 대출·유가증권 운용이 만들지만, KB금융 가치로 이어질 실제 이익 동력은 NIM을 지킨 대출 성장과 낮은 대손비용이다.
국민은행은 예수금과 시장성 조달을 대출·유가증권으로 운용해 이자·수수료를 얻는 KB금융지주 100% 보유 비상장 은행이다. 실제 이익은 대출 공급계획의 크기가 아니라 실행잔액, NIM, 조달비용, 대손비용이 결정한다. 입력된 2025년 손익·자산 수치는 연결·별도와 계정 정의가 검증되지 않아 확정 실적으로 쓰지 않았다. 부채비율 1,401.5%도 예수금이 포함된 은행 구조에는 부적절하며 CET1·BIS, 연체율, NPL, 충당금이 핵심이다. 상승조건은 원화대출 증가와 NIM 유지, 낮은 대손비용이다. 투자논리가 깨지는 신호는 NIM 하락과 연체율·충당금 상승이 동시에 나타나 자본축적이 약해지는 경우다.
저장 분석 작성일: 2026-09-15. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.