(주)유니크 기업분석
종목코드 011320 · KOSDAQ
매출의 기반은 완성차용 반복 양산부품이 만들고, 이익 재평가의 관건은 개선된 3.4% 마진을 전동화 제품과 현금흐름으로 지속시키는 데 있다.
유니크의 현재 매출 기반은 완성차 생산에 반복 투입되는 구동·제어·전장 부품이며, 2025년 이익 개선의 직접 동력도 이 양산 매출이다. 전동화는 성장축이지만 현재 이익원은 제품별 숫자가 없어 분리할 수 없다. 2025년 매출은 4,301.8억원(+14.8%), 영업이익은 144.2억원(+72.8%), 영업현금흐름은 198.6억원이었다. 마진은 3.4%로 전년보다 1.2%p 올랐지만 원가·물량 변화에 민감하다. 상승조건은 3.4% 이상 마진과 현금 전환의 지속, 전동화 양산 매출의 공식 증명이다. 투자논리가 깨지는 신호는 마진 하락, 채권·재고 누증, 수주잔고 순감 또는 잠재 희석 확대다.
저장 분석 작성일: 2026-09-08. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.