SKC(주) 기업분석
종목코드 011790 · KOSPI
현재 손익은 화학 회복이 만들지만, 증자 희석을 보상할 재평가는 동박의 현금전환과 앱솔릭스 글라스기판의 양산계약이 결정한다.
화학사업이 2026년 2분기 영업이익 305억원을 내며 현재 이익 회복을 이끌었다. 동박은 북미 비중 67%의 매출 2,540억원까지 커졌지만 수율·가동률과 현금 기여는 아직 공개되지 않았다. 연결 기준 2분기 매출은 6,454억원, 영업손실은 144억원이다. 2025년에는 매출 1.84조원에도 영업손실 3,050억원과 영업현금흐름 -5,676억원을 기록했다. 상승조건은 동박의 마진·현금전환과 앱솔릭스 양산계약이다. 투자논리가 깨지는 신호는 30.98% 희석을 감수한 증자 뒤에도 차입금·이자비용·영업현금흐름이 개선되지 않는 것이다.
저장 분석 작성일: 2026-09-09. 최신 실적과 차이가 있을 수 있으므로 본문 기준일과 원문을 확인하세요.